Manchetes recentes sobre mercados de ações em queda livre e gráficos com setas para baixo não são o que você escolheria como pano de fundo para persuadir as pessoas a trocarem economias por investimentos mais arriscados.
Mas foi isso que a chanceler, Rachel Reeves, enfrentou depois de anunciar que uma revisão do dinheiro e das ações Isas estava a caminho.
Uma semana após sua declaração de primavera de março incluir a confirmação de que o governo estava considerando mudanças nas contas de eficiência fiscal "para obter melhores retornos para os poupadores, impulsionar a cultura de investimento de varejo e apoiar a missão de crescimento", Donald Trump assustou os investidores com seu anúncio de tarifas.
Mas, embora tenham evitado perdas ligadas às recentes oscilações do mercado, aqueles que possuem apenas contas poupança perderam alguns ganhos significativos no mercado de ações nos últimos anos. Dados divulgados pela Associação de Investimentos no final de março mostraram que £ 10.000 investidos em um ISA de caixa há cinco anos valeriam, na prática, £ 8.713 "em valores atuais", considerando a inflação. Em contrapartida, a mesma quantia investida em um ISA de ações e títulos em um fundo de ações global valeria £ 12.249, segundo a entidade. Esse número foi divulgado em 27 de março, antes da turbulência do mercado de ações dos últimos dias.
Ruth Handcock, presidente-executiva da empresa de consultoria financeira Octopus Money, diz que, na maioria dos períodos, os investimentos superaram as economias em dinheiro.
“Os motivos para não investir não são lógicos”, diz ela. Embora todos precisem de algum dinheiro disponível em caso de emergência, “pessoas que apenas poupam veem o valor do seu dinheiro corroído pela inflação”, acrescenta.
Apesar disso, números da empresa de investimentos Aberdeen mostram que, normalmente, depois de economizar em imóveis e pensões, as pessoas no Reino Unido optam por guardar seu dinheiro em depósitos — em um banco, sociedade de crédito imobiliário, na National Savings and Investments ou em um dos novos provedores baseados em aplicativos.
Aberdeen afirma que os consumidores do Reino Unido detêm, em média, 15% de seus ativos em dinheiro, em comparação com 8% em ações. Isso se compara a 13% para cada um dos consumidores franceses e a 10% e 33%, respectivamente, nos EUA.
Entre os países comparados pela empresa, o Reino Unido não era o mais rico em dinheiro — no Japão, 35% das economias eram em dinheiro — mas os residentes britânicos tinham a menor proporção de seus ativos nos mercados.
Uma pesquisa separada da Investment Association descobriu que, em 2023, apenas 39% dos adultos do Reino Unido estavam investindo ativamente, o que incluía a compra de criptomoedas e outros ativos.
Embora nem todos tenham dinheiro suficiente para guardar a longo prazo, mesmo entre aqueles que aparentemente têm algo sobrando, há uma grande dependência de contas em dinheiro.
Então por que somos uma nação de poupadores e não de investidores?
Alexander Joshi, chefe de insights comportamentais do Barclays Private Bank, afirma que sua pesquisa mostrou que há dois motivos principais pelos quais as pessoas se apegam ao dinheiro em espécie: "Primeiro, elas acham investir muito confuso e complicado. Segundo, elas percebem que é muito arriscado", diz ele. "Um quinto dos adultos do Reino Unido que não investem dizem que é porque não têm conhecimento suficiente, e um quarto diz que é porque investir é muito complicado."
Handcock culpa a “escassez de ajuda disponível” para pessoas que não sabem o que fazer com seu dinheiro.
Richard Wilson, diretor de operações da Aberdeen, diz que o Reino Unido “falhou durante anos em fomentar uma cultura nacional de investimento no varejo — uma cultura que você vê enraizada nos EUA”.
Ele diz que há necessidade de melhor educação financeira.
“Também precisamos de um mercado de ações mais competitivo. Isso significa a ausência de imposto de selo sobre ações do Reino Unido e um sistema de ISA mais simples e sem atritos”, afirma Wilson. “Embora os ISAs tenham claramente obtido muitos sucessos, a marca foi levada ao limite, e altos níveis de complexidade correm o risco de afastar completamente as pessoas.”
Os planos do governo incluem uma revisão dos Isas, embora tenha abandonado a ideia de um projeto que incentivasse as pessoas a investir especificamente em ações do Reino Unido. O governo também está trabalhando com o regulador da City para encontrar maneiras de tornar a consultoria financeira mais acessível.
Reconhece que nem todos têm condições de investir e que as pessoas devem ter fundos de emergência facilmente disponíveis e seguros. Mas quer aumentar o investimento daqueles que podem.
Handcock afirma que os Isa poderiam ser melhor estruturados para incentivar o investimento e que a poupança pessoal das pessoas deveria ser mais utilizada para incentivar o uso de contas bancárias e de sociedades de crédito imobiliário. "Como criar a escada para investir? Confiamos nos Isa para isso, e as pessoas ficaram presas ao dinheiro em espécie", diz ela. Em vez disso, o foco poderia ser nos Isa de ações e títulos. "O que precisaríamos então é de ajuda para usá-los."
Para qualquer um que esteja em dúvida entre investir e poupar, a forte turbulência do mercado de ações deste mês pode facilmente ter inclinado a balança a favor de uma conta bancária ou de uma sociedade de crédito imobiliário.
Joshi diz: “Aqueles que relutam em investir podem estar sofrendo de 'viés de confirmação'. Em termos simples, eles estão se concentrando excessivamente em informações sobre investimentos que confirmam suas crenças preexistentes, que podem ser negativas para começar.”
Ele diz que a incerteza atual naturalmente tornará as pessoas mais cautelosas quando se trata de dinheiro.
“A expectativa de aumento do custo de vida provavelmente tornará as pessoas mais conscientes de seus gastos diários e pode levá-las a evitar riscos, especialmente quando se trata de investimentos”, afirma. “No curto prazo, o viés da atualidade também pode ser um fator, pois as pessoas tendem a supervalorizar a importância de eventos recentes em detrimento de seus objetivos de longo prazo ou metas financeiras.”
No entanto, investir é uma questão de apostar no longo prazo. "Como dizem: tempo no mercado é melhor do que tempo de mercado", diz Joshi. "Se as pessoas ainda estiverem inseguras, uma opção é começar com pequenos investimentos para ganhar confiança e construir a partir daí."
Como posso começar?
Invista apenas dinheiro que você não precisará em breve . Investimentos são de longo prazo e você conseguirá superar os altos e baixos do mercado de ações se não precisar sacar o dinheiro quando as coisas estiverem ruins.
Em vez de tentar escolher ações individuais, opte por um fundo . Isso significa que você não precisa pesquisar centenas de empresas para encontrar as certas e permite que você distribua seu dinheiro de forma mais ampla, já que pode, na prática, possuir partes de muitas ações.
Escolher um fundo indexador de baixo custo é um bom ponto de partida se você não pretende investir muito dinheiro. Os fundos indexadores tendem a ter as taxas mais baixas – eles se concentram em um mercado específico e tentam acompanhar seu desempenho.
Invista regularmente em vez de investir uma quantia única. A melhor maneira de evitar perdas assustadoras é investir quantias regulares. Quando o mercado está em baixa, você compra mais unidades com o seu dinheiro e tem a chance de lucrar quando ele se recuperar – então, aproveite qualquer queda.
Nenhum comentário
Postar um comentário